【中华财税网北京12/29/2004信息】　第四章　投资 　　［基本要求］ 　　（一）掌握短期投资初始投资成本的确定方法；掌握短期投资现金股利和利息的 确认；掌握短期投资的期末计价；掌握短期投资处置的核算 　　（二）掌握长期债权投资初始投资成本的确定方法；掌握长期债券投资溢、折价 的确定和摊销；掌握长期债权投资利息的确认；掌握可转换公司债券的核算；掌握长 期债权投资处置的核算 　　（三）掌握长期股权投资初始投资成本的确定方法；掌握长期股权投资核算的成 本法和权益法以及成本法与权益法转换的会计处理；掌握长期股权投资处置的核算 　　（四）掌握长期投资减值的确认和计量 　　（五）熟悉投资的确认条件 　　（六）熟悉委托贷款的核算 　　（七）熟悉长期投资减值的迹象 　　（八）了解其他债权投资的核算 　　［考试内容］ 　　第一节投资的确认 　　投资是指企业为通过分配来增加财富，或为谋求其他利益，而将资产让渡给其他 单位所获得的另一项资产。投资可分为短期投资和长期投资。长期投资又可分为长期 债权投资和长期股权投资。 　　投资应在同时满足以下两个条件时，才能予以确认： 　　（一）该投资包含的经济利益很可能流入企业； 　　（二）该投资的成本能够可靠地计量。 　　第二节短期投资 　　一、短期投资初始投资成本的确定 　　短期投资在取得时应以初始投资成本计价。 　　（一）以现金购入的短期投资 　　以现金购入的短期投资，按实际支付的全部价款，包括税金、手续费等相关费用 作为短期投资初始投资成本。 　　实际支付的价款中包含的已宣告但尚未领取的现金股利，或已到付息期但尚未领 取的债券利息，应单独核算，不构成短期投资初始投资成本。 　　（二）投资者投入的短期投资 　　投资者投入的短期投资，按投资各方确认的价值，作为短期投资初始投资成本。 　　（三）债务重组取得的短期投资 　　通过债务重组取得的短期投资，其初始投资成本按“第十二章债务重组”的有关 规定确定。 　　（四）以非货币性交易换入的短期投资 　　以非货币性交易换入的短期投资，其初始投资成本按“第十三章非货币性交易” 的有关规定确定。 　　二、短期投资的现金股利和利息 　　（一）短期投资持有期间获得的现金股利或利息，除取得时已计入应收项目的现 金股利或利息外，其他应于实际收到时作为初始投资成本的收回，冲减短期投资账面 价值。 　　（二）短期投资取得时实际支付的价款中包含的已宣告但尚未领取的现金股利， 或已到付息期但尚未领取的利息，于实际收到时冲减已记录的应收股利或应收利息， 不冲减短期投资的账面价值。 　　三、短期投资的期末计价 　　（一）短期投资的期末计价应采用成本与市价孰低法。期末短期投资的成本高于 市价时，应以市价来反映该短期投资的期末价值，反之则仍应以成本反映该短期投资 的期末价值。 　　（二）企业在运用成本与市价孰低法时，可根据具体情况，分别采用按投资总体、 投资类别或单项投资计提跌价准备。 　　四、短期投资的处置 　　处置短期投资时，应按所收到的处置收入与短期投资账面价值的差额确认为当期 投资损益。 　　第三节长期债权投资 　　长期债权投资按投资对象不同可以分为长期债券投资和其他长期债权投资两类。 长期债权投资在取得时应以初始投资成本计价。 　　一、长期债券投资初始投资成本的确定 　　（一）以现金购入的长期债券投资 　　以现金购入的长期债券投资，按实际支付的全部价款，包括税金、手续费等相关 费用作为长期债券投资初始投资成本。 　　企业为取得长期债券投资所发生的税金、手续费等相关费用，一般应构成初始投 资成本。但是，当其数额较小时，可于购买时一次计入当期投资损益；当数额较大的， 应计入初始投资成本，并单独核算，在债券购入后至到期前的期间内于确认相关债券 利息收入时予以摊销，计入当期投资损益。 　　实际支付的价款中包含的已到付息期但尚未领取的债券利息，应单独核算，不构 成长期债券投资初始投资成本。但是，如取得的长期债券投资系分期付息、到期还本， 则实际支付的价款中包含的未到期债券利息，构成该长期债券投资的初始投资成本， 在长期债券投资的应计利息中单独核算，待其实质上形成一项短期债权时，再转入应 收利息。 　　（二）债务重组取得的长期债券投资 　　通过债务重组取得的长期债券投资，其初始投资成本按“第十二章债务重组”的 有关规定确定。 　　（三）以非货币性交易换入的长期债券投资 　　以非货币性交易换入的长期债券投资，其初始投资成本按“第十三章非货币性交 易”的有关规定确定。 　　二、长期债券投资溢、折价的确定和摊销 　　（一）长期债券投资溢、折价的确定。 　　长期债券投资溢、折价＝（债券初始投资成本－相关费用－应计利息）－债券面 值 　　１．债券初始投资成本是指企业购入长期债券时，按实际支付的价款减去已到付 息期但尚未领取的债券利息后的余额（若税金、手续费等相关费用直接计入当期损益 的，还应减去相关费用）； 　　２．相关费用是指构成债券初始投资成本的费用； 　　３．应计利息是指构成债券初始投资成本的债券利息，即实际支付价款中包含的 尚未到付息期的债券利息。 　　（二）溢价或折价购入的债券，其溢价或折价应在债券购入后至到期前的期间内 于确认相关债券利息收入时摊销，摊销时可采用直线法，也可以采用实际利率法。 　　三、长期债券投资利息的处理 　　（一）长期债券投资应按期计提利息，计提的利息按债券面值以及适用的利率计 算，并计入当期投资收益。如长期债券投资系采用溢价（折价）方式取得，则在确认 长期债券投资利息时，应将按债券面值和适用的利率计算确定的利息减去（加上）当 期溢价（折价）摊销额的金额计入当期投资收益； 　　（二）持有的到期一次还本付息的长期债券投资，应计未收利息于确认投资收益 时增加投资的账面价值；分期付息、到期还本的长期债券投资，应计未收利息于确认 投资收益时作为应收利息单独核算，不增加投资的账面价值； 　　（三）实际收到的分期付息长期债券投资利息，冲减已计的应收利息；实际收到 的一次还本付息长期债券投资利息，冲减长期债券投资的账面价值。 　　四、可转换公司债券的核算 　　（一）可转换公司债券在转换成发行公司的股份前，其核算应遵循债券投资的核 算原则，视持有期限长短不同，作为短期投资或长期投资核算； 　　（二）持有可转换公司债券的企业，在转换为股份时，应确认转换日尚未确认的 利息收入，计入当期投资收益； 　　（三）可转换公司债券转换为股份时，均按账面价值转换，不确认转换损益。 　　五、其他长期债权投资的核算 　　其他长期债权投资是指长期债券投资以外的长期债权投资。 　　其他长期债权投资的核算原则和方法与长期债券投资基本相同。 　　六、长期债权投资的处置 　　（一）到期收回或未到期提前处置的债券投资，实际取得的价款与其账面价值 （包括账面摊余价值、计提的减值准备）及已计入应收项目的债券利息的差额，确认 为收到或处置当期的收益或损失。 　　（二）处置长期债权投资时，应同时结转已计提的减值准备。部分处置某项长期 债权投资时，应按该项投资的总平均成本确定其处置部分的成本，并按相应比例结转 已计提的减值准备。 　　七、委托贷款的核算 　　委托贷款视同投资核算，但在具体核算时又有别于短期投资和长期债权投资。委 托贷款应按期计提利息，计入损益；原按期计提的利息到付息期不能收回时，应停止 计提委托贷款利息，并将原已计提的利息冲销。其后，已冲销的利息又收回时，应冲 减委托贷款本金。委托贷款已计提的利息不计提委托贷款减值准备。 　　会计期末，企业的委托贷款应按资产减值要求，计提相应的减值准备。计提的减 值准备冲减投资收益。 　　在资产负债表中，委托贷款按长短期性质，分别在短期投资或长期投资项目中反 映。 　　第四节长期股权投资 　　一、长期股权投资初始投资成本的确定 　　长期股权投资在取得时，应按初始投资成本入账。 　　（一）以现金购入的长期股权投资 　　以现金购入的长期股权投资，按实际支付的全部价款（包括支付的税金、手续费 等相关费用），作为初始投资成本；实际支付的价款中，包括已宣告但尚未领取的现 金股利的，按实际支付的价款减去已宣告但尚未领取的现金股利后的差额，作为初始 投资成本。 　　（二）债务重组取得的长期股权投资 　　通过债务重组取得的长期股权投资，其初始投资成本按“第十二章债务重组”的 有关规定确定。 　　（三）以非货币性交易换入的长期股权投资 　　以非货币性交易换入的长期股权投资，其初始投资成本按“第十三章非货币性交 易”的有关规定确定。 　　（四）取得股权投资后，由于增加被投资单位股份，而使长期股权投资由成本法 改为权益法核算，则按追溯调整后投资的账面价值（不含股权投资差额）加上追加投 资成本作为初始投资成本。 　　二、长期股权投资核算的成本法 　　（一）成本法的概念 　　成本法是指投资按成本计价的方法。在成本法下，长期股权投资以取得时的初始 投资成本计价；其后，除了投资企业追加投资、收回投资等情形外，长期股权投资的 账面价值一般应保持不变。投资企业确认的投资收益，仅限于所获得的被投资单位在 投资后产生的累积净利润的分配额。 　　（二）成本法的适用 　　１．对被投资单位无控制、无共同控制且无重大影响时，长期股权投资应采用成 本法核算。投资企业拥有被投资单位２０％以下表决权资本，通常表明投资企业对被 投资企业不具有重大影响。 　　２．被投资单位在严格的限制条件下经营，其向投资企业转移资金的能力受到限 制时，长期股权投资应采用成本法核算。 　　（三）成本法的运用 　　１．初始投资或追加投资时，按初始投资或追加投资时的初始投资成本或追加投 资后的初始投资成本作为长期股权投资的账面价值。 　　２．被投资单位宣告分派的利润或现金股利，投资企业按应享有的部分，确认为 当期投资收益，但投资企业确认的投资收益，仅限于所获得的被投资单位在接受投资 后产生的累积净利润的分配额。所获得的被投资单位宣告分派的利润或现金股利超过 被投资单位在接受投资后产生的累积净利润的部分，作为初始投资成本的收回，冲减 投资的账面价值。 　　（１）如果投资企业投资当年分得的利润或现金股利，部分是来自投资后被投资 单位的盈余分配，则该部分应作为投资企业投资年度的投资收益。在具体计算时，如 能分清投资前和投资后被投资单位实现的净利润，则应分别投资前和投资后计算确认 属于投资收益和冲减初始投资成本的金额；否则，应按以下公式计算确认投资收益或 冲减初始投资成本的金额： 　　投资企业投资年度应享有的投资收益＝投资当年被投资单位实现的净损益×投资 企业持股比例×当年投资持有月份／全年月份 　　应冲减初始投资成本的金额＝被投资单位分派的利润或现金股利×投资企业持股 比例－投资企业投资年度应享有的投资收益 　　如果投资企业投资年度应享有的被投资单位分派的利润或现金股利大于投资企业 该年度应享有的投资收益，应按上述公式计算应冲减的初始投资成本；如果投资企业 投资年度应享有的被投资单位分派的利润或现金股利等于或小于投资企业应享有的投 资收益，则不需要计算冲减初始投资成本的金额，应分得的利润或现金股利全部确认 为当期投资收益。 　　（２）投资年度以后的利润或现金股利，确认为投资收益或冲减初始投资成本的 金额，可按以下公式计算： 　　应冲减初始投资成本的金额＝投资后至本年末止被投资单位累积分派的利润或现 金股利－投资后至上年末止被投资单位累积实现的净损益×投资企业的持股比例－投 资企业已冲减的初始投资成本 　　应确认的投资收益＝投资企业当年获得的利润或现金股利－应冲减初始投资成本 的金额 　　如果投资后至本年末止被投资单位累积分派的利润或现金股利大于投资后至上年 末止被投资单位累积实现的净损益，则按上述公式计算应冲减初始投资成本的金额； 如果投资后至本年末止被投资单位累积分派的利润或现金股利等于或小于投资后至上 年末止被投资单位累积实现的净损益，则被投资单位当期分派的利润或现金股利中应 由投资企业享有的部分，应于当期全部确认为投资企业的投资收益。如果已冲减初始 投资成本的股利，又由投资后被投资单位实现的未分配利润弥补，应将原已冲减初始 投资成本以后又由被投资单位实现的未分配的净利润弥补的部分予以转回，并确认为 当期投资收益。 　　三、长期股权投资核算的权益法 　　（一）权益法的概念 　　权益法是指投资最初以投资成本计价，以后根据投资企业享有被投资单位所有者 权益份额的变动对投资的账面价值进行调整的方法。 　　（二）权益法的适用 　　１．投资企业对被投资单位具有控制、共同控制或重大影响时，长期股权投资应 采用权益法核算。 　　２．投资企业对被投资单位不再具有控制、共同控制或重大影响时，长期股权投 资应中止采用权益法改按成本法核算。这些情况包括： 　　（１）投资企业由于减少投资而对被投资单位不再具有控制、共同控制和重大影 响，但仍部分或全部保留对被投资单位的投资； 　　（２）被投资单位已宣告破产或依法律程序进行清理整顿； 　　（３）原采用权益法核算时被投资单位的资金转移能力等并未受到限制，但其后 因故使被投资单位处于严格的限制性条件下经营，其向投资企业转移资金的能力受到 限制。 　　（三）权益法的运用 　　长期股权投资采用权益法核算的情况下，投资最初以初始投资成本计量；投资后， 随着被投资单位所有者权益的变动而相应调整增加或减少长期股权投资的账面价值。 　　１．股权投资差额的处理 　　（１）股权投资差额是指采用权益法核算长期股权投资时，投资企业的初始投资 成本大于应享有被投资单位所有者权益份额的金额。股权投资差额，即股权投资借方 差额。 　　（２）股权投资借方差额的摊销。 　　股权投资借方差额应在一定的期限内平均摊销，摊销金额计入摊销当期的损益。 摊销年限的确定依据如下原则：合同规定了投资期限的，按投资期限摊销；合同没有 规定投资期限的，按不超过１０年（含１０年）的期限摊销。 　　股权投资贷方差额，在取得投资时应计入资本公积（股权投资准备）。 　　（３）追加投资相关的股权投资差额的处理。 　　①初次投资时为股权投资借方差额，追加投资时也为股权投资借方差额的，应根 据初次投资、追加投资产生的股权投资借方差额，分别按规定的摊销年限摊销。如果 追加投资时形成的股权投资借方差额金额较小，可并入原股权投资借方差额按剩余年 限一并摊销。 　　初次投资时为股权投资借方差额，追加投资时为股权投资贷方差额的，追加投资 时产生的股权投资贷方差额超过尚未摊销完毕的股权投资借方差额的部分，计入资本 公积（股权投资准备）。 　　如果追加投资时产生的股权投资贷方差额小于或等于初次投资时产生的尚未摊销 完毕的股权投资借方差额的余额，以追加投资时产生的股权投资贷方差额为限冲减尚 未摊销完毕的股权投资借方差额的余额，未冲减完毕的部分按规定年限继续摊销。 　　②初次投资时为股权投资贷方差额，追加投资时为股权投资借方差额的，应以初 次投资时产生的股权投资贷方差额为限冲减追加投资时产生的股权投资借方差额，不 足冲减的借方差额部分，再按规定的年限分期摊销。 　　如果追加投资时产生的股权投资借方差额小于或等于初始投资时产生的股权投资 贷方差额，应按追加投资时产生的股权投资借方差额冲减初始投资时产生的股权投资 贷方差额。 　　２．被投资单位实现净损益的处理 　　（１）属于被投资单位当年实现的净利润而影响的所有者权益的变动，投资企业 应按持股比例计算应享有的份额，增加长期股权投资的账面价值，并确认为当期投资 收益。 　　（２）被投资单位宣告分派利润或现金股利时，投资企业应按持股比例计算的应 分得利润或现金股利，冲减长期股权投资的账面价值（“损益调整”明细科目）；但 如投资后被投资单位宣告分派的利润或现金股利属于投资前被投资单位实现净利润的 分配额，投资企业应按持股比例计算分得的利润或现金股利，冲减长期股权投资的账 面价值（“投资成本”明细科目）。 　　（３）属于被投资单位当年发生的净亏损而引起的所有者权益的变动，投资企业 应按持股比例计算应分担的份额，减少长期股权投资的账面价值，并确认为当期投资 损失。 　　３．被投资单位除净损益外的其他所有者权益变动的处理 　　在采用权益法核算时，投资企业的长期股权投资账面价值应随着被投资单位所有 者权益的变动而变动。被投资单位净资产的变动除了实现的净损益会影响净资产外， 还包括接受捐赠资产价值、外币资本折算差额等。 　　４．与权益法运用相关的其他方面 　　（１）投资企业对被投资单位的长期股权投资中止采用权益法时，对中止采用权 益法前被投资单位实现的净利润或发生的净亏损，仍应采用权益法调整投资的账面价 值，并确认投资损益。 　　（２）投资企业对本应采用权益法核算的长期股权投资采用成本法核算的，其后 改按权益法核算时，如为重大会计差错，应调整发现年度的年初留存收益，股权投资 差额应按投资时的投资成本与应享有投资时被投资单位所有者权益的份额计算，并作 相应的调整。 　　（３）投资企业投资后，因被投资单位的各种原因而调整前期留存收益或前期资 本公积的，投资企业也应按相关期间的持股比例计算调整留存收益或资本公积。 　　如果被投资单位的上述变更或差错产生于投资前，并将累积影响数调整投资前的 留存收益的，投资企业应相应调整股权投资差额。 　　四、成本法与权益法的转换 　　（一）权益法转为成本法 　　投资企业对被投资单位的持股比例下降，或由于其他原因对被投资单位不再具有 控制、共同控制和重大影响时，应中止采用权益法，改按成本法核算。投资企业应在 中止采用权益法时，按投资的账面价值作为新的投资成本。其后，被投资单位宣告分 派利润或现金股利时，属于已记入投资账面价值的部分，作为新的投资成本的收回， 冲减投资成本的账面价值。 　　（二）成本法转为权益法 　　投资企业对被投资单位的持股比例增加，或由于其他原因使长期股权投资由成本 法转为权益法的，投资企业应在中止采用成本法时，按追溯调整后确定的长期股权投 资账面价值（不含股权投资差额）加上追加投资成本等作为初始投资成本，并在此基 础上计算追加投资后的股权投资差额。 　　五、长期股权投资的处置 　　处置长期股权投资时，所收到的处置收入与长期股权投资账面价值的差额，应在 股权转让日确认为投资损益。 　　股权转让日应以被转让股权的所有权上的风险和报酬实质上已转移给购买方，且 相关经济利益很可能流入企业为标志。在会计实务中，只有当保护相关各方权益的所 有条件均能满足时，才能确认股权转让收益。这些条件包括：出售协议已获股东大会 （或股东会）批准通过；与购买方已办理必要的财产交接手续；已取得购买价款的大 部分（一般应超过５０％）；企业已不能再从所持的股权中获得利益和承担风险等。 如有关股权转让需要经过国家有关部门批准，则股权转让收益只有在满足上述条件且 取得国家有关部门的批准文件时才能确认。 　　处置长期股权投资时，应同时结转已计提的减值准备，并调整原计入资本公积准 备项目的金额。 　　部分处置某项长期股权投资时，应按该项投资的总平均成本确定其处置部分的成 本，并按相应比例结转已计提的减值准备和资本公积准备项目。尚未摊销的股权投资 差额也应按比例结转。 　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　(4)